“以房養(yǎng)老”是否劃算,？“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)遇冷為何還要在全國(guó)開(kāi)展？“以房養(yǎng)老”能走多遠(yuǎn),？——日前,，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布了《關(guān)于擴(kuò)大老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)開(kāi)展范圍的通知》，將“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)由原來(lái)的試點(diǎn)城市,，擴(kuò)大到全國(guó)開(kāi)展,。一時(shí)間，“以房養(yǎng)老”再次引發(fā)社會(huì)熱議,。

辛苦買(mǎi)套房,，等老了再“倒按揭”給保險(xiǎn)公司，每個(gè)月吃定額養(yǎng)老金,，這種“前半生我養(yǎng)房子,，后半生房子養(yǎng)我”的做法，此前在全國(guó)多地試點(diǎn)已滿(mǎn)4年,，但滿(mǎn)打滿(mǎn)算不到百戶(hù)人家參與,。作為一項(xiàng)創(chuàng)新養(yǎng)老模式，“以房養(yǎng)老”可以為老年人提供多樣化養(yǎng)老保障,，但在政策愿景和現(xiàn)實(shí)操作之間,，還有一些必須要邁過(guò)的坎兒。

“以房養(yǎng)老” 全國(guó)開(kāi)展怎么看,？

具有創(chuàng)新價(jià)值 遇冷只是暫時(shí)

僅一家保險(xiǎn)公司開(kāi)展業(yè)務(wù),，累計(jì)承保139單（99戶(hù)）——2014年7月在北京、上海,、廣州,、武漢正式開(kāi)展“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)至今4年，可謂進(jìn)展緩慢,，市場(chǎng)遇冷,。

“以房養(yǎng)老”，也被稱(chēng)為“老年人住房反向抵押養(yǎng)老”或者“倒按揭”,，是跟人們從銀行按揭貸款買(mǎi)房正好相反的一種操作,。擁有房屋完全產(chǎn)權(quán)的老年人,，將其房產(chǎn)抵押給保險(xiǎn)公司，但繼續(xù)擁有房屋占有,、使用,、收益和經(jīng)抵押權(quán)人同意的處置權(quán)，并按照約定條件領(lǐng)取養(yǎng)老金直至身故,；老人身故后,，保險(xiǎn)公司獲得抵押房產(chǎn)處置權(quán)，處置所得將優(yōu)先用于償付養(yǎng)老保險(xiǎn)相關(guān)費(fèi)用,。

作為一種創(chuàng)新的養(yǎng)老方式,，“以房養(yǎng)老”由保險(xiǎn)公司承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，確保老人的晚年生活后顧無(wú)憂(yōu),，為老年人提供了新的養(yǎng)老解決方案,。

然而，這一養(yǎng)老新選擇似乎有些“不受待見(jiàn)”,。對(duì)保險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō),，這項(xiàng)保險(xiǎn)屬于保本微利型業(yè)務(wù)，且涉及房地產(chǎn),、金融,、財(cái)稅、司法等多個(gè)領(lǐng)域,，存在許多不確定性,。對(duì)老年人而言，受傳統(tǒng)養(yǎng)老觀念,、產(chǎn)權(quán)糾紛,、房產(chǎn)市場(chǎng)不穩(wěn)定、相關(guān)配套政策不完善等因素影響,，同樣顧慮重重,。

試點(diǎn)反響不盡如人意，“以房養(yǎng)老”在全國(guó)開(kāi)展引發(fā)爭(zhēng)議,。一些業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，“以房養(yǎng)老”現(xiàn)階段仍處于“小眾”狀態(tài),，不具備大范圍推廣的市場(chǎng)環(huán)境,。

那么，“以房養(yǎng)老”為何在全國(guó)范圍開(kāi)展,？銀保監(jiān)會(huì)此次發(fā)布的《通知》中指出,，將“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)擴(kuò)大到全國(guó)范圍開(kāi)展是為了“對(duì)傳統(tǒng)養(yǎng)老方式形成有益補(bǔ)充，滿(mǎn)足老年人差異化,、多樣化養(yǎng)老保障需求,。”專(zhuān)家表示,，盡管試點(diǎn)成效不甚理想，但并不能因此否定“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)的重大創(chuàng)新價(jià)值和實(shí)踐意義,。

“‘以房養(yǎng)老’是應(yīng)對(duì)老齡化的有效手段之一,，在全國(guó)開(kāi)展有助于我國(guó)多層次養(yǎng)老保障體系的建設(shè)，通過(guò)這種政府和市場(chǎng)合理分工方式構(gòu)建的養(yǎng)老保障體系最為高效,，是非常明確的政策舉動(dòng),。”中國(guó)保險(xiǎn)學(xué)會(huì)會(huì)長(zhǎng)姚慶海在接受本報(bào)采訪時(shí)表示，從發(fā)達(dá)國(guó)家的發(fā)展歷程來(lái)看,，“以房養(yǎng)老”契合我國(guó)居民未來(lái)養(yǎng)老安排和消費(fèi)理念,，現(xiàn)階段的“遇冷”只是暫時(shí)現(xiàn)象。

中國(guó)老年學(xué)和老年醫(yī)學(xué)學(xué)會(huì)會(huì)長(zhǎng)劉維林同樣認(rèn)為,，作為解決養(yǎng)老問(wèn)題的一種選擇,，“以房養(yǎng)老”通過(guò)金融機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)公司代理模式,，可以增加老年人養(yǎng)老資本,，提高老年人生活質(zhì)量，也能擴(kuò)大內(nèi)需,，刺激消費(fèi),，是有積極意義的。

“以房養(yǎng)老” 困局重重怎么破,？

做好政策研究 培育成熟市場(chǎng)

那么,，以房養(yǎng)老到底劃不劃算呢？?jī)晌痪W(wǎng)友的對(duì)話(huà)很有意思——

一位網(wǎng)友說(shuō)：“30歲,，你買(mǎi)一套房子,，再用30年還房貸，把自己半輩子交給銀行,。60歲,，你退休，再把半輩子買(mǎi)來(lái)的房子交給保險(xiǎn)公司,，保險(xiǎn)公司給你發(fā)錢(qián)養(yǎng)老,，房子最終歸他們。這輩子,，你都干了什么,？”另一位網(wǎng)友回復(fù)他：“這輩子你讓自己好好體驗(yàn)了人生！以房養(yǎng)老有什么不好,？每個(gè)人都為自己負(fù)責(zé),，就是一個(gè)美好的社會(huì)。”

是否選擇“以房養(yǎng)老”,？仁者見(jiàn)仁智者見(jiàn)智,。其實(shí),，在發(fā)達(dá)國(guó)家，“以房養(yǎng)老”也是一種非主流的養(yǎng)老模式,。中國(guó)社科院世界社保研究中心主任鄭秉文認(rèn)為,，在較長(zhǎng)時(shí)期內(nèi)，我們不應(yīng)對(duì)“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)市場(chǎng)有過(guò)高的期望值,，但作為養(yǎng)老保障制度的一個(gè)組成部分,，“以房養(yǎng)老”對(duì)于某些群體擴(kuò)大退休收入來(lái)源上具有不可替代的作用。

那么,，“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)遇冷,，又該如何破局？曾有媒體總結(jié)出中國(guó)“以房養(yǎng)老”模式的四大困局——觀念之困：“靠?jī)翰豢糠?rdquo;仍是主流觀念,；保障之困：養(yǎng)老機(jī)構(gòu)“一床難求”,；操作之困：老人“擔(dān)心”，機(jī)構(gòu)“畏難”,；政策之困：70年產(chǎn)權(quán)到期后歸誰(shuí),？專(zhuān)家認(rèn)為，“以房養(yǎng)老”涉及政府,、金融機(jī)構(gòu),、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、老年人家庭等方方面面,，需要政府統(tǒng)籌和各方通力協(xié)作,。

“國(guó)際上的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)都是建立在‘政府支持+市場(chǎng)成熟’的基礎(chǔ)上，且經(jīng)歷了多年的發(fā)展,。要將其推廣,，既要有完善的機(jī)制，還要有成熟的技術(shù)和市場(chǎng),。”姚慶海表示,，政府需要在完善法制環(huán)境、健全風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制,、完善監(jiān)管保障各方當(dāng)事人合法權(quán)益等方面下功夫,。同時(shí)，金融市場(chǎng),、房地產(chǎn)市場(chǎng)和養(yǎng)老服務(wù)市場(chǎng)的不斷發(fā)展,，金融技術(shù)的更新升級(jí)和專(zhuān)業(yè)人才的大量聚集，將推動(dòng)“以房養(yǎng)老”市場(chǎng)的發(fā)展,。

劉維林則認(rèn)為，保險(xiǎn)公司不能只算經(jīng)濟(jì)賬,，需要有配套的支持政策和前期投入,，先培育市場(chǎng),，再走向成熟。他建議,，“以房養(yǎng)老”在全國(guó)開(kāi)展,，地方政府應(yīng)根據(jù)實(shí)際，做好政策研究,，地方金融機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)公司也要大膽試,、大膽推，逐步探索可復(fù)制推廣的模式,。

銀保監(jiān)會(huì)此次發(fā)布《通知》表示,，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)要做好金融市場(chǎng)、房地產(chǎn)市場(chǎng)等綜合研判,，加強(qiáng)老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)防范與管控,；積極創(chuàng)新產(chǎn)品，豐富保障內(nèi)容,，拓展保障形式,，有效滿(mǎn)足社會(huì)養(yǎng)老需求，增加老年人養(yǎng)老選擇,。

“未富先老” 養(yǎng)老事業(yè)怎么干,？

共同承擔(dān)責(zé)任 推動(dòng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展

歷經(jīng)多年發(fā)展，中國(guó)基本形成了由基本養(yǎng)老保險(xiǎn),、企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老和個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)構(gòu)成的養(yǎng)老保障三支柱格局,。

截至2017年末，全國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)覆蓋超9億人,，積累基金超4.6萬(wàn)億元,，第一支柱已經(jīng)形成“城鎮(zhèn)職工+城鄉(xiāng)居民”兩大制度平臺(tái)。第二支柱方面,，同期全國(guó)已有近8萬(wàn)戶(hù)企業(yè)建立企業(yè)年金,，參加職工逾2300萬(wàn)人，積累基金近1.3萬(wàn)億元,。相比之下,，第三支柱的發(fā)展腳步遲緩。

相關(guān)專(zhuān)家表示,，從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)看,，一個(gè)完備的養(yǎng)老保險(xiǎn)體系必然要實(shí)現(xiàn)政府、企業(yè)（雇主）和個(gè)人三方責(zé)任共擔(dān),，而商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱是個(gè)人分擔(dān)養(yǎng)老責(zé)任的重要體現(xiàn),，可以有效引導(dǎo)個(gè)人通過(guò)預(yù)防性養(yǎng)老儲(chǔ)蓄與投資，承擔(dān)個(gè)人在養(yǎng)老活動(dòng)中的責(zé)任。

事實(shí)上,，本次“以房養(yǎng)老”的全國(guó)開(kāi)展,，正是中國(guó)在強(qiáng)化養(yǎng)老保障第三支柱方面的新嘗試。姚慶海認(rèn)為,，“以房養(yǎng)老”在全國(guó)深入推廣,，需要社會(huì)養(yǎng)老理念轉(zhuǎn)變，認(rèn)可保險(xiǎn)功能作用,。他建議,，社會(huì)公眾和政府應(yīng)重視發(fā)揮保險(xiǎn)業(yè)在養(yǎng)老、醫(yī)療等多層次社會(huì)保障體系建設(shè)中的作用,，保險(xiǎn)業(yè)還需在這些方面開(kāi)展大量的宣傳咨詢(xún)工作,。

自然，“以房養(yǎng)老”不會(huì)也不可能替代政府承擔(dān)的基本養(yǎng)老責(zé)任,。養(yǎng)老是一個(gè)系統(tǒng)工程,，需要產(chǎn)業(yè)各方的通力協(xié)作。專(zhuān)家建議,，要進(jìn)一步完善養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)布局,，探索通過(guò)引入長(zhǎng)期護(hù)理保險(xiǎn)與“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)產(chǎn)品有效融合、發(fā)展康復(fù)醫(yī)療等,，為老年人提供更全面,、多層次的養(yǎng)老服務(wù)。

“養(yǎng)老主要包括兩大方面,，一是要加強(qiáng)養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè),，針對(duì)老年人醫(yī)療衛(wèi)生、文化娛樂(lè),、家政等需求,，建立完善的養(yǎng)老體系。二是要完善養(yǎng)老保障體系,，完善養(yǎng)老金,、醫(yī)保、福利救助,、商業(yè)保險(xiǎn)等制度建設(shè),。”劉維林說(shuō)。

全國(guó)老齡辦常務(wù)副主任王建軍表示,，我國(guó)養(yǎng)老服務(wù)體系建設(shè)開(kāi)端良好,，但養(yǎng)老服務(wù)業(yè)發(fā)展仍不充分。下一步將加強(qiáng)事中事后監(jiān)管,，實(shí)現(xiàn)多元主體辦產(chǎn)業(yè),，不斷滿(mǎn)足老年人對(duì)產(chǎn)品和服務(wù)的多層次、多樣化需求。

“中國(guó)進(jìn)入老齡化是‘未富先老’,，且存在地區(qū)發(fā)展不平衡,、老年人群發(fā)展不平衡、社區(qū)養(yǎng)老尤其是居家養(yǎng)老基礎(chǔ)薄弱等問(wèn)題,。要大力推動(dòng)養(yǎng)老事業(yè)發(fā)展，還要推動(dòng)老齡產(chǎn)業(yè)發(fā)展,。”劉維林說(shuō),。

專(zhuān)家解讀

“以房養(yǎng)老”三大疑問(wèn)

受訪專(zhuān)家：中國(guó)保險(xiǎn)學(xué)會(huì)會(huì)長(zhǎng) 姚慶海

西南財(cái)經(jīng)大學(xué)博士 完顏瑞云

1“以房養(yǎng)老”是把房子交給保險(xiǎn)公司？

事實(shí)上,，選擇“以房養(yǎng)老”并不意味著房子最終歸保險(xiǎn)公司,。舉例來(lái)說(shuō)，70歲的老人擁有100萬(wàn)的房子一套,，抵押給保險(xiǎn)公司,，簽訂合同指定受益人，保險(xiǎn)公司以5.5%的利息每月支付老人養(yǎng)老金（每月大概3700元）,。老人去世后,，受益人有兩個(gè)選擇，其一是保險(xiǎn)公司按照當(dāng)時(shí)市場(chǎng)價(jià)評(píng)估房子價(jià)值,，扣減老人領(lǐng)取的養(yǎng)老金,，剩余部分保險(xiǎn)公司支付給受益人；其二是受益人將老人領(lǐng)取的養(yǎng)老金加利息總金額交給保險(xiǎn)公司,，獲得房子,。這樣來(lái)看，這種養(yǎng)老模式只是一種消費(fèi)方式的轉(zhuǎn)變,，保險(xiǎn)公司并沒(méi)有額外獲益,。公眾對(duì)“以房養(yǎng)老”的抵觸通常建立在“以后房子沒(méi)了”這一點(diǎn)上，說(shuō)明公眾對(duì)該產(chǎn)品還缺乏足夠的認(rèn)識(shí),。

2“以房養(yǎng)老”是“政府轉(zhuǎn)移養(yǎng)老壓力”,？

這種說(shuō)法有失偏頗。近年來(lái),，中國(guó)政府在基本養(yǎng)老保險(xiǎn)上的投入逐年攀升,，政府一直在加大養(yǎng)老資金投入，并無(wú)轉(zhuǎn)移壓力的做法,。

中國(guó)致力于構(gòu)建多層次的養(yǎng)老保障體系,，基本形成了由基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)補(bǔ)充養(yǎng)老和個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)構(gòu)成的養(yǎng)老保障三支柱格局,。為滿(mǎn)足人民群眾日益增長(zhǎng)的養(yǎng)老保障需求,，中國(guó)在做強(qiáng)主業(yè)——基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的同時(shí)，也在大力推進(jìn)商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)計(jì)劃，其中就包括住房反向抵押貸款——“以房養(yǎng)老”,。尤其重要的是,，“以房養(yǎng)老”是商業(yè)行為，不存在強(qiáng)制性,。

“以房養(yǎng)老”在發(fā)達(dá)國(guó)家如日本,、美國(guó)、英國(guó),、新加坡等地區(qū)都已發(fā)展出了成熟模式,。通過(guò)這種制度安排，一方面給滿(mǎn)足條件的老年人提供了更多的選擇,；另一方面也開(kāi)拓了養(yǎng)老保險(xiǎn)的視野,，有利于拓展養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品開(kāi)發(fā)的思路，建設(shè)多層次養(yǎng)老保障體系,。

3“以房養(yǎng)老”全國(guó)開(kāi)展要解決哪些問(wèn)題,？

從政策環(huán)境看，“以房養(yǎng)老”實(shí)施過(guò)程中,，可能涉及遺產(chǎn)繼承糾紛,、地面附著物處置計(jì)價(jià)、房屋價(jià)值波動(dòng)損失承擔(dān)等法律問(wèn)題,。針對(duì)這些問(wèn)題,，首先，需要制定和完善相應(yīng)的法律法規(guī),。其次,，開(kāi)展“以房養(yǎng)老”需要在一個(gè)相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)期內(nèi)提供大量的資金，需要安排適當(dāng)?shù)呢?cái)政稅收政策支持,。最后,，需要建立必要的政策性保險(xiǎn)機(jī)制。從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)來(lái)看,，推行反向抵押貸款有必要設(shè)立最終的保險(xiǎn)人,，這當(dāng)中離不開(kāi)政府的作為和擔(dān)當(dāng)。

從社會(huì)環(huán)境看,，“以房養(yǎng)老”作為一種新型的金融工具,，面臨著利率、房?jī)r(jià),、經(jīng)濟(jì)周期,、長(zhǎng)壽等各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)。就中國(guó)情況來(lái)看,，房地產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì),、人均預(yù)期壽命等因素還沒(méi)有形成長(zhǎng)期穩(wěn)定的預(yù)期,。監(jiān)管機(jī)構(gòu)要重視對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)和控制，切實(shí)做到保護(hù)消費(fèi)者的合法權(quán)益不受損害,。

從市場(chǎng)環(huán)境看,，中國(guó)是典型的供給推動(dòng)型保險(xiǎn)市場(chǎng)，“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品的推廣,，最終還是需要從供給側(cè)發(fā)力,，開(kāi)發(fā)滿(mǎn)足消費(fèi)需求的產(chǎn)品。保險(xiǎn)公司應(yīng)立足現(xiàn)實(shí),，綜合運(yùn)用先進(jìn)的科技手段,，開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)能夠滿(mǎn)足消費(fèi)者多方面多層次養(yǎng)老需求的產(chǎn)品。

本報(bào)記者 王 萌 采訪整理